ФосАгро. Годовой отчет за 2022 год

Торги ГДР ФосАгро на Лондонской фондовой бирже приостановлены с 3 марта 2022 года.

Высокий спрос

на фосфорные и азотные
удобрения в течение года

Временные ограничения
в логистике

при отгрузке

продукции из России

Высокие цены

на основные сырьевые
ресурсы, в том числе газ,
калий

Сильные

операционные

и финансовые

результаты

Компании

Высокий уровень цен

на основные
сельскохозяйственные
культуры на мировых
рынках

Низкий уровень запасов

удобрений на ключевых
рынках сбыта продукции
Компании

Управление долгом

Компания придерживается кон-
сервативного подхода к управ-
лению долговой нагрузкой
и в рамках данного подхода счи-
тает комфортным соотношение
«Чистый долг / EBITDA» ниже 2,
а в долгосрочной перспективе —
в диапазоне 1–1,5. По состоянию
на 31 декабря 2022 года долго-
вая нагрузка Компании была зна-
чительно ниже данных уровней,
а коэффициент отношения чистого
долга к EBITDA равнялся 0,68х.

При определении необходимо-
сти привлечения заемного финан-
сирования Компания оценивает

уровень ставок на рынках бан-
ковского и публичного долга,
доступный размер финансиро-
вания и срок его привлечения,
а также стремится обеспечить дол-
госрочный тренд снижения общей
стоимости заимствований Группы.
При выборе валюты финанси-
рования учитывается структура
выручки Компании, которая по ито-
гам 2022 года на 76% является
валютной.

В соответствии с инвестицион-
ной политикой для обеспече-
ния соблюдения обязательств
перед инвесторами и повышения

инвестиционной привлекательно-
сти ценных бумаг ПАО «ФосАгро»
сумма инвестиционного бюджета
не должна превышать 50% от пла-
новой величины EBITDA.

Рекордные капитальные вложения
и расходы на благотворительные
цели по итогам 2022 года не ока-
зали негативного влияния на уро-
вень долговой нагрузки Компании,
которая сохранялась на комфорт-
ном уровне существенно ниже
целевого значения показателя
«Чистый долг / EBITDA».

Заемщик

ПАО «ФосАгро»

Эмитент

PhosAgro Bond Funding

Limited

PhosAgro Bond Funding

Limited

PhosAgro Bond Funding

Limited

Дата поступления

денежных средств

24.01.2018

23.01.2020

16.09.2021

Текущий основной

долг, млн долл. США

500

Обеспечение

АО «Апатит»

Итоги торгов

Показатель

На 30.12.2020

На 30.12.2021

На 30.12.2022

Средневзвешенная цена акции по итогам торгов, Московская

биржа, руб.

3 156,00

5 857,00

6 390,00

Стоимость ГДР, Лондонская фондовая биржа

, долл. США

13,64

21,58

–

Рыночная капитализация, млн руб.

408 831,50

758 611,00

827 505,00

Облигации

Аналитический охват

Аналитический охват ПАО «ФосАгро» осуществляют аналитики ведущих
российских и международных брокеров.

Компания

Аналитик

Телефон

АТОН

Андрей Лобазов

+7 (495) 213-03-37

Альфа-Банк

Борис Красноженов

+7 (495) 795-36-12

BCS Global Markets

Кирилл Чуйко

+7 (495) 213-15-26

Renaissance Capital

Борис Синицын

+7 (499) 956-45-40 (доб. 4540)

Sberbank CIB

Георгий Иванин

+7 (495) 665-56-00

Sinara Financial Corporation

Дмитрий Смолин

+7 (916) 555-79-97

Арована Капитал

Елена Сахнова

+7 (495) 287-68-77

Велес Капитал

Эльза Газизова

+7 (495) 258-19-88 (доб. 599)

Дивидендная политика

ФосАгро придерживается прин-
ципов эффективного и обосно-
ванного распределения прибыли
на выплату дивидендов и реинве-
стирование в дальнейшее разви-
тие ФосАгро.

Повышение прозрачности и пред-
сказуемости дивидендных
выплат — один из приоритетов
Компании в целях обеспечения
дальнейшего роста инвестицион-
ной привлекательности.

Решение о выплате дивиден-
дов, а также сроках и объеме дан-
ных выплат принимается общим
собранием акционеров на основе
рекомендаций совета директо-
ров. При выработке рекоменда-
ций общему собранию акционеров
по вопросу о выплате (объявлении)
дивидендов совет директоров,

помимо оценки текущего финансо-
вого состояния ФосАгро, учитывает
соответствующие положения диви-
дендной политики ПАО «ФосАгро»,
согласно которым сумма средств,
направляемых на выплату диви-
дендов, составляет от 50 до более
чем 75% (в зависимости от уровня
долговой нагрузки ФосАгро)
от консолидированного свобод-
ного денежного потока ФосАгро
по МСФО, и придерживается их.
При этом размер объявленных
дивидендов не должен быть ниже
50% от скорректированной чистой
прибыли за год по МСФО.

Совет директоров ФосАгро
на заседании 2 марта 2023 года
рекомендовал годовому общему
собранию акционеров утвердить
распределение прибыли и убыт-
ков ПАО «ФосАгро» по резуль-
татам 2022 года. Часть чистой
прибыли ПАО «ФосАгро», полу-
ченной по результатам 2022 года,
направить на выплату дивиден-
дов по акциям ПАО «ФосАгро»
в размере 465 рублей на каждую
обыкновенную именную бездоку-
ментарную акцию.

Подробнее

о динамике котировок

на сайте Компании

Рыночная капитализация

официально публикуется

на сайте Биржи

Факторы, которые оказывали влияние на цену акций ФосАгро в 2022 году

Множественные пакеты
санкций

, введенные

против России

Отсутствие допуска
к торгам на Лондонской
фондовой бирже

с 3 марта 2022 года
и временная остановка
торгов на Московской
бирже с 28 февраля
по 23 марта 2022 года

Полный текст Положения

о дивидендной политике

ПАО «ФосАгро» представлен

на сайте Компании

График погашения задолженности представлен в разделе «Финансовый обзор» на с. 89

О К

омпании

АК

ЦИОНЕР

НЫЙ

АПИТ

АЛ

322

323

Отчет о начисленных и выплаченных дивидендах

азмер дивиденда

на о

дну акцию

, р

уб

азмер дивидендов

на о

дну Г

ДР

, р

уб

Орган упр

авления,

принявший решение о выплат

дивидендов

Дата прове

дения

общег

о с

обр

ания

акционеров,

на к

от

ором принят

решение о выплат

дивидендов

Срок, о

тве

денный

для выплаты об

ъявленных

дивидендов

2020

Часть нераспределенной

прибыли, сформированной

по состоянию на 31.03.2020

19.06.2020

Не позднее 07.07.2020 /

не позднее 10.08.2020

…на 30.06.2020

30.09.2020

Не позднее 16.10.2020 /

не позднее 20.11.2020

…на 30.09.2020

123

14.12.2020

Не позднее 28.12.2020 /

не позднее 18.01.2021

…на 31.12.2020 (по результатам

2020 года)

25.05.2021

Не позднее 08.06.2021 /

не позднее 13.07.2021

2021

Часть нераспределенной

прибыли, сформированной

по состоянию на 31.03.2021

105

22.06.2021

Не позднее 06.07.2021 /

не позднее 09.08.2021

…на 30.06.2021

156

13.09.2021

Не позднее 08.10.2021 /

не позднее 29.10.2021

…на 30.09.2021

234

08.12.2021

Не позднее 21.12.2021 /

не позднее 01.02.2022

…на 31.12.2021 (по результатам

2021 года)

390

(решение

не принято)

130

(решение

не принято)

30.06.2022

Не позднее 25.07.2022 /

не позднее 15.08.2022

2022

Часть нераспределенной

прибыли, сформированной

по состоянию на 30.06.2022

780

260

21.09.2022

Не позднее 17.10.2022 /

не позднее 08.11.2022

За 9 месяцев 2022 года

318

106

08.12.2022

Не позднее 09.01.2023 /

не позднее 30.01.2023

По результатам 2022 года

465

155

24.03.2023

Не позднее 09.01.2023 /

не позднее 30.01.2023

Номинальным держателям и являющимся профессиональными участниками рынка ценных бумаг

доверительным управляющим, которые зарегистрированы в реестре акционеров ПАО «ФосАгро» /

другим зарегистрированным в реестре акционеров ПАО «ФосАгро» лицам.

Собранием акционеров не принято решение об утверждении распределения прибыли, в том числе

выплате дивидендов, по результатам 2021 года.

При условии утверждения рекомендованных советом директоров выплат по итогам 2022 года

на годовом общем собрании акционеров 24 марта 2023 года.

Итоги голосования годового общего собрания

акционеров по вопросу распределения прибыли

(в том числе выплаты (объявления) дивидендов)

и убытков ПАО «ФосАгро»

Годовое общее собрание

акционеров от 25.05.2021

109 197 672
6 704
0

ЗА

ПРОТИВ

ВОЗДЕРЖАЛИСЬ

Годовое общее собрание

акционеров от 30.06.2022

38 088 321
56 540 778
0

ЗА

ПРОТИВ

ВОЗДЕРЖАЛИСЬ

Подробнее об истории

выплат дивидендов

на сайте Компании

Внеочередное общее собрание акционеров

Годовое общее собрание акционеров

Годовое общее собрание

акционеров от 24.03.2023

94 790 985
0
0

ЗА

ПРОТИВ

ВОЗДЕРЖАЛИСЬ

О К

омпании

АК

ЦИОНЕР

НЫЙ

АПИТ

АЛ

324

325

Консолидированная

финансовая отчетность

Аудиторское заключение независимых аудиторов

Акционерное общество

«Технологии Доверия

–

Аудит»

(АО «Технологии Доверия

–

Аудит»)

Бизнес

центр

«Белая площадь»,

ул.

Бутырский Вал, 10, Москва,

Российская Федерация 125047

Т: +7 (495) 967 6000,

Ф: +7 (495) 967 6001

www.tedo.ru

Аудиторское заключение независимого аудитора

Акционерам и Совету директоров

Публичного акционерного общества

«ФосАгро»

Мнение

с оговоркой

По нашему мнению, за исключением влияния вопроса, изложенного

в разделе «Основание для выражения

мнения с оговоркой» нашего заключения, консолидированная финансовая отчетность отражает достоверно

во всех существенных отношениях консолидированное финансовое положение

Публичного

акционерного

общества «ФосАгро» (далее

–

«Общество») и его дочерних обществ (далее совместно именуемые

«Группа») по состоянию на 31 декабря 2022 года, а также консолидированные финансовые результаты и

консолидированное движение денежных средств Группы за год, закончившийся на указанную дату, в

соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (МСФО).

Предмет аудита

Мы провели аудит консолидированной финансовой отчетности Группы, которая включает:

•

консолидированный отчет о прибыли или убытке и прочем совокупном доходе за 2022 год;

•

консолидированный отчет о финансовом положении по состоянию на 31

декабря

2022

года;

•

консолидированный отчет о движении денежных средств за 2022 год;

•

консолидированный отчет об изменениях в капитале за 2022 год;

•

примечания к консолидированной финансовой отчетности, включая основные положения учетной

политики и прочую пояснительную информацию.

Основание для выражения мнения с оговоркой

В примечаниях к консолидированной финансовой отчетности

Группа не раскрыла

информацию о

сегментах

требуемую в соответствии с МСФО (IFRS) 8 «Операционные сегменты»

за год, закончившийся

31 декабря 2022 года, и за сопоставимый период.

В связи с существенным объемом нераскрытой информации по сегментам, требуемой в соответствии с

МСФО (

IFRS) 8

«Операционные сегменты», включение данной нераскрытой информации в наше

аудиторское заключение

не представляется практически возможным

Мы провели аудит в соответствии с Международными стандартами аудита (МСА). Наши обязанности

согласно указанным стандартам далее описаны в разделе «Ответственность аудитора за аудит

консолидированной финансовой отчетности» нашего заключения.

Мы полагаем, что полученные нами аудиторские доказательства являются достаточными и надлежащими,

чтобы служить основанием для выражения нашего мнения

с оговоркой

Независимость

Мы независимы по отношению к Группе в соответствии с Международным кодексом этики

профессиональных бухгалтеров (включающим Международные стандарты независимости), выпущенным

Советом по международным стандартам этики для бухгалтеров (Кодекс СМСЭБ), и этическими

требованиями Кодекса профессиональной этики аудиторов и Правил независимости аудиторов и

аудиторских организаций, применимыми к нашему аудиту консолидированной финансовой отчетности в

Российской Федерации. Нами выполнены прочие этические обязанности в соответствии с этими

требованиями и Кодексом СМСЭБ.

www.tedo.ru

Ключевые вопросы аудита

Ключевые вопросы аудита

–

это вопросы, которые, согласно нашему профессиональному суждению,

являлись наиболее значимыми для нашего аудита консолидированной финансовой отчетности за текущий

период. Эти вопросы были рассмотрены в контексте нашего аудита консолидированной финансовой

отчетности в целом и при формировании нашего мнения об этой отчетности, и мы не выражаем отдельного

мнения по этим вопросам. В дополнение к вопросу, изложенному в разделе «Основание для выражения

мнения с оговоркой», мы определили

указанные ниже вопросы как ключевые вопросы аудита, информацию

о которых необходимо сообщить в нашем заключении.

Ключевой вопрос аудита

Какие аудиторские процедуры были выполнены в

отношении ключевого вопроса аудита

Влияние изменений в текущей экономической

среде на показатели консолидированной

финансовой отчетности Группы

См. примечания

1 (b)

и 29

к консолидированной

финансовой отчетности Группы

В 2022 году произошли существенные

изменения в экономической среде, в которой

Группа осуществляет свою деятельность, на

сырьевых и финансовых рынках наблюдалась

повышенная волатильность. Введение

ограничительных мер в отношении ряда

российских организаций повлекло за собой

ограничение доступа к финансовым рынкам

евро и долларов США, а также привело к

возникновению риска того, что купонные

выплаты по еврооблигациям Группы,

номинированные в долларах США, могут не

дойти до конечных держателей долговых

ценных бумаг через иностранных платежных

агентов.

Изменения в текущей экономической среде

повлекли за собой в том числе изменения в

структуре Группы, описанные в примечании 29

к консолидированной финансовой отчетности,

оказали влияние на ряд показателей

консолидированной финансовой отчетности.

Мы уделили особое внимание данному

вопросу, т.к. значительные изменения в

экономических условиях, в которых Группа

осуществляет свою деятельность, могут

оказать существенное

влияние на статьи

консолидированной финансовой отчетности

Группы, а также требуют значительного

суждения руководства в отношении

отдельных

операций и остатков.

Мы выполнили следующие аудиторские процедуры в

отношении данного ключевого вопроса аудита:

•

Мы провели опросы руководства в отношении того,

каким образом изменения, произошедшие в текущей

экономической среде, повлияли на Группу и ее

финансовые показатели.

•

Мы провели проверку соблюдения ограничительных

условий по заемным обязательствам Группы

получили документы, подтверждающие изменение в

2022 году механизма платежей и условий

обслуживания по еврооблигациям

и проверили

своевременность

и полноту

выплат по заемным

обязательствам Группы в иностранной валюте.

•

Мы проанализировали условия договоров

реализации на предмет наличия новых

нестандартных условий продажи, провели детальное

тестирование первичных документов, а также

получили подтверждение от третьих сторон (где

применимо), чтобы удостовериться, что выручка от

продаж надлежащим образом и своевременно

отражена в консолидированной финансовой

отчетности.

•

Мы провели аналитические процедуры в отношении

выручки от продаж Группы в разрезе основных

продуктов, включая сравнение с рыночными ценами,

чтобы убедиться в том, что изменения в выручке

Группы соответствуют рыночным тенденциям.

•

Мы провели процедуры детального тестирования в

отношении изменений в структуре Группы, включая

анализ соглашения и ключевых условий сделки

по выбытию иностранных дочерних компаний

Группы;

анализ выводов руководства в отношении

утраты

контроля

Группой;

ТЕ

ИНФОР

МАЦИЯ

О К

омпании

332

333

www.tedo.ru

Ключевой вопрос аудита

Какие аудиторские процедуры были выполнены в

отношении ключевого вопроса аудита

оценку обоснованности допущений,

использованных руководством в отношении

оценки справедливой стоимости 5% инвестиции

Группы в Phosint Limited

;

проверку отражения выбытия данных компаний в

консолидированной финансовой отчетности

Группы;

анализ подготовленного руководством расчета

резерва ожидаемых кредитных убытков по

дебиторской задолженности, возникшей в

результате выбытия.

•

Мы оценили обоснованность

следующих ключевых

допущений, использованных руководством при

расчете резерва ожидаемых кредитных убытков

по

торговой и прочей дебиторской задолженности

кредитного рейтинга должника, вероятности дефолта

и убытков в случае дефолта.

•

Мы проанализировали события после отчетной даты

на предмет наличия обстоятельств, которые могли

бы в значительной степени негативно повлиять на

консолидированное финансовое положение

консолидированные финансовые результаты

Группы.

Прочие сведения –

существенность и объем аудита Группы

Краткий обзор

Существенность

Существенность на уровне консолидированной финансовой отчетности Группы в

целом:

11 615

миллионов российских рублей (млн

руб.), что составляет 5% от

прибыли до налогообложения.

Объем аудита Группы

•

Мы провели работу по аудиту на всех значительных отчитывающихся

предприятиях как на территории Российской Федерации, так и за рубежом

•

Объем аудита покрывает

94%

выручки Группы и

94%

абсолютной величины

прибыли Группы до налогообложения.

Существенность

При планировании аудита мы определили существенность и провели оценку рисков существенного

искажения консолидированной финансовой отчетности. В частности, мы проанализировали, в каких

областях руководство выносило субъективные суждения, например, в отношении значимых оценочных

значений, что включало применение допущений и рассмотрение будущих событий, с которыми в силу их

характера связана неопределенность. Как и во всех наших аудитах, мы также рассмотрели риск обхода

системы внутреннего контроля руководством, включая, помимо прочего, оценку наличия признаков

необъективности руководства, которая создает риск существенного искажения вследствие

недобросовестных действий.

На определение объема нашего аудита оказало влияние применение нами существенности. Аудит

предназначен для получения разумной уверенности в том, что консолидированная финансовая отчетность

не содержит существенных искажений. Искажения могут возникать в результате недобросовестных

действий или ошибок. Они считаются существенными, если можно обоснованно предположить, что в

отдельности или в совокупности они могут повлиять на экономические решения пользователей,

принимаемые на основе этой консолидированной финансовой отчетности.

www.tedo.ru

Основываясь на своем профессиональном суждении, мы установили определенные количественные

пороговые значения для существенности, в том числе для существенности на уровне консолидированной

финансовой отчетности Группы в целом, как указано в таблице ниже. С помощью этих значений и с учетом

качественных факторов, мы определили объем нашего аудита, а также характер, сроки проведения и

объем наших аудиторских процедур и оценили влияние искажений (взятых по отдельности и в

совокупности), при наличии таковых, на консолидированную финансовую отчетность в целом.

Существенность на уровне консолидированной

финансовой отчетности Группы в целом

11 615

млн руб.

(

2021 год:

003 млн руб.

)

Как мы ее определили

% от прибыли до налогообложения

Обоснование примененного базового показателя

для определения уровня существенности

Мы приняли решение использовать в качестве

базового показателя для определения уровня

существенности прибыль до налогообложения,

потому что мы считаем, что именно этот базовый

показатель наиболее часто рассматривают

пользователи для оценки результатов

деятельности Группы, и он является

общепризнанным базовым показателем. Мы

установили существенность на уровне 5%, что

попадает в диапазон приемлемых количественных

пороговых значений существенности, применимых

для предприятий, ориентированных на получение

прибыли, в данном секторе.

Определение объема аудита Группы

Объем аудита определен нами таким образом, чтобы мы могли выполнить работы в достаточном

объеме

для выражения нашего мнения о консолидированной финансовой отчетности в целом с учетом структуры

Группы, используемых Группой учетных процессов и средств контроля, а также с учетом специфики

отрасли, в которой Группа осуществляет свою деятельность.

Основное внимание в ходе нашего

группового

аудита

уделялось существенным компонентам на

территории Российской Федерации и за рубежом. Для

компонентов

индивидуальная

финансовая

информация

которых

является

существенной, мы провели аудит полного комплекта финансовой

информации

Команда группового аудитора провела

аудиторскую проверку значительных компонентов на

территории Российской Федерации и за рубежом. Мы также включили в состав нашей команды

специалистов в области информационных систем

и налогообложения.

Выполнив вышеуказанные процедуры в отношении компонентов в

совокупности с дополнительными

процедурами на уровне Группы, мы получили достаточные

надлежащие аудиторские доказательства в

отношении консолидированной финансовой

отчетности Группы в целом.

Прочая информация

Руководство несет ответственность за прочую информацию. Прочая информация содержит

Интегрированный годовой отчет за 202

год и Отчет эмитента эмиссионных ценных бумаг Компании за

месяцев 202

года

(но не включает консолидированную финансовую отчетность и наше аудиторское

заключение о данной отчетности

которые, как ожидается, будут нам предоставлены после даты

настоящего аудиторского заключения

Наше мнение о консолидированной финансовой отчетности не распространяется на прочую информацию,

и мы

не будем предоставлять вывода, выражающего уверенность в какой

либо форме в отношении данной

информации.

В связи с проведением нами аудита консолидированной финансовой отчетности наша обязанность

заключается в ознакомлении с указанной выше прочей информацией, когда она будет нам предоставлена,

и рассмотрении вопроса о том, имеются ли существенные несоответствия между прочей информацией и

консолидированной финансовой отчетностью или нашими знаниями, полученными в ходе аудита, и не

содержит ли прочая

информация иных возможных существенных искажений.

ТЕ

ИНФОР

МАЦИЯ

О К

омпании

334

335

www.tedo.ru

Если при ознакомлении с Интегрированным годовым отчетом за 202

год и Отчетом эмитента эмиссионных

ценных бумаг Компании за 12 месяцев 202

года

мы придем к выводу о том, что в них содержится

существенное искажение, мы должны довести это до сведения лиц, отвечающих за корпоративное

управление.

Ответственность руководства и лиц, отвечающих за корпоративное управление, за

консолидированную финансовую отчетность

Руководство несет ответственность за подготовку и достоверное представление указанной

консолидированной финансовой отчетности в соответствии с МСФО и за систему внутреннего контроля,

которую руководство считает необходимой для подготовки консолидированной финансовой отчетности, не

содержащей существенных искажений вследствие недобросовестных действий или ошибок.

При подготовке консолидированной финансовой отчетности руководство несет ответственность за оценку

способности Группы продолжать непрерывно свою деятельность, за раскрытие в соответствующих случаях

сведений, относящихся к непрерывности деятельности, и за составление отчетности на основе допущения

о непрерывности деятельности, за исключением случаев, когда руководство намеревается ликвидировать

Группу, прекратить ее деятельность или когда у него отсутствует какая

либо иная реальная альтернатива,

кроме ликвидации или прекращения деятельности.

Лица, отвечающие за корпоративное управление, несут ответственность за надзор за подготовкой

консолидированной финансовой отчетности Группы.

Ответственность аудитора за аудит консолидированной финансовой отчетности

Наша цель состоит в получении разумной уверенности в том, что консолидированная финансовая

отчетность не содержит существенных искажений вследствие недобросовестных действий или ошибок, и в

выпуске аудиторского заключения, содержащего наше мнение. Разумная уверенность представляет собой

высокую степень уверенности, но не является гарантией того, что аудит, проведенный в соответствии с

МСА, всегда выявляет существенные искажения при их наличии. Искажения могут быть результатом

недобросовестных действий или ошибок и считаются существенными, если можно обоснованно

предположить, что в отдельности или в совокупности они могут повлиять на экономические решения

пользователей, принимаемые на основе этой консолидированной финансовой отчетности.

В рамках аудита, проводимого в соответствии с МСА, мы применяем профессиональное суждение и

сохраняем профессиональный скептицизм на протяжении всего аудита. Кроме того, мы выполняем

следующее:

•

выявляем и оцениваем риски существенного искажения консолидированной финансовой отчетности

вследствие недобросовестных действий или ошибок; разрабатываем и проводим аудиторские

процедуры в ответ на эти риски; получаем аудиторские доказательства, являющиеся

достаточными и

надлежащими, чтобы служить основанием для выражения нашего мнения. Риск необнаружения

существенного искажения в результате недобросовестных действий выше, чем риск необнаружения

существенного искажения в результате ошибки, так как недобросовестные действия могут включать

сговор, подлог, умышленный пропуск, искаженное представление информации или действия в обход

системы внутреннего контроля;

•

получаем понимание системы внутреннего контроля, имеющей значение для аудита, с целью

разработки аудиторских процедур, соответствующих обстоятельствам, но не с целью выражения

мнения об эффективности системы внутреннего контроля Группы;

•

оцениваем надлежащий характер применяемой учетной политики и обоснованность оценочных

значений, рассчитанных руководством, и соответствующего раскрытия информации;

www.tedo.ru

•

делаем

вывод

правомерности

применения

руководством

допущения

непрерывности

деятельности

на

основании

полученных

аудиторских

доказательств

–

вывод

том

имеется

ли

существенная

неопределенность

связи

событиями

или

условиями

результате

которых

могут

возникнуть

значительные

сомнения

способности

Группы

продолжать

непрерывно

свою

деятельность

Если

мы

приходим

выводу

наличии

существенной

неопределенности

мы

должны

привлечь

внимание

нашем

аудиторском

заключении

соответствующему

раскрытию

информации

консолидированной

финансовой

отчетности

или

если

такое

раскрытие

информации

является

ненадлежащим

модифицировать

наше

мнение

Наши

выводы

основаны

на

аудиторских

доказательствах

полученных

до

даты

нашего

аудиторского

заключения

Однако

будущие

события

или

условия

могут

привести

тому

что

Группа

утратит

способность

продолжать

непрерывно

свою

деятельность

;

•

проводим

оценку

представления

консолидированной

финансовой

отчетности

целом

ее

структуры

содержания

включая

раскрытие

информации

также

того

представляет

ли

консолидированная

финансовая

отчетность

лежащие

ее

основе

операции

события

так

чтобы

было

обеспечено

их

достоверное

представление

;

•

получаем

достаточные

надлежащие

аудиторские

доказательства

относящиеся

финансовой

информации

организаций

или

деятельности

внутри

Группы

чтобы

выразить

мнение

консолидированной

финансовой

отчетности

Мы

отвечаем

за

руководство

контроль

проведение

аудита

Группы

Мы

остаемся

полностью

ответственными

за

наше

аудиторское

мнение

Мы

осуществляем

информационное

взаимодействие

лицами

отвечающими

за

корпоративное

управление

доводя

до

их

сведения

помимо

прочего

информацию

запланированном

объеме

сроках

аудита

также

существенных

замечаниях

по

результатам

аудита

том

числе

значительных

недостатках

системы

внутреннего

контроля

которые

мы

выявляем

процессе

аудита

Мы

также

предоставляем

лицам

отвечающим

за

корпоративное

управление

заявление

том

что

мы

соблюдали

все

соответствующие

этические

требования

отношении

независимости

информировали

этих

лиц

обо

всех

взаимоотношениях

прочих

вопросах

которые

можно

обоснованно

считать

оказывающими

влияние

на

независимость

аудитора

необходимых

случаях

–

действиях

предпринятых

для

устранения

угроз

или

принятых

мерах

предосторожности

Из

тех

вопросов

которые

мы

довели

до

сведения

лиц

отвечающих

за

корпоративное

управление

мы

определяем

вопросы

которые

были

наиболее

значимыми

для

аудита

консолидированной

финансовой

отчетности за

текущий

период

следовательно

являются

ключевыми

вопросами

аудита

Мы

описываем

эти

вопросы

нашем

аудиторском

заключении

кроме

случаев

когда

публичное

раскрытие

информации

об

этих

вопросах

запрещено

законом

или

нормативным

актом

или

когда

крайне

редких

случаях

мы

приходим

выводу

том

что

информация

каком

либо

вопросе

не

должна

быть

сообщена

нашем

заключении

так

как

можно

обоснованно

предположить

что

отрицательные

последствия

сообщения

такой

информации

превысят

общественно

значимую

пользу

от

ее

сообщения

Руководитель

задания

по

результатам

которого

выпущено

настоящее

аудиторское

заключение

независимого

аудитора

(

руководитель

аудита

), –

Фегецин

марта

2023

года

Москва

Российская

Федерация

Фегецин

лицо

уполномоченное

генеральным

директором

на

подписание

от

имени

Акционерного

общества

Технологии

Доверия

–

Аудит

» (

основной

регистрационный

номер

записи

реестре

аудиторов

аудиторских

организаций

(

ОРНЗ

) – 12006020338),

руководитель

аудита

(

ОРНЗ

–

21906101957)

ТЕ

ИНФОР

МАЦИЯ

О К

омпании

336

337

Консолидированный отчет о финансовом

положении по состоянию на 31 декабря 2022 года

Млн руб.

Прим.

31 декабря 2022 года

31 декабря 2021 года

АКТИВЫ

Основные средства

274,522

237,444

Авансы, выданные под строительство

и приобретение основных средств

9,270

13,237

Прочие долгосрочные активы

8,546

2,058

Отложенные налоговые активы

7,903

9,499

Материалы долгосрочного использования

5,125

4,698

Активы в форме права пользования

4,277

6,955

Нематериальные активы

2,099

1,756

Катализаторы

1,965

2,049

Инвестиции в ассоциированные предприятия

592

569

Внеоборотные активы

314,299

278,265

Торговая и прочая дебиторская задолженность

75,741

48,526

Запасы

39,349

41,177

Денежные средства и их эквиваленты

13,356

21,710

НДС и прочие налоги к возмещению

12,565

15,013

Прочие финансовые активы

210

216

Налог на прибыль к возмещению

540

Оборотные активы

141,314

127,182

Итого активов

455,613

405,447

КАПИТАЛ

Акционерный капитал

372

Эмиссионный доход

7,494

Нераспределенная прибыль

190,664

148,193

Актуарные убытки

(968)

(753)

Резерв накопленных курсовых разниц

9,231

Итого капитала, причитающегося акционерам

Компании

197,562

164,537

Неконтролирующая доля

158

106

Итого капитала

197,720

164,643

ОБЯЗАТЕЛЬСТВА

Кредиты и займы

109,784

157,081

Отложенные налоговые обязательства

17,820

12,937

Обязательства по аренде

1,660

3,459

Обязательства по планам с установленными

выплатами

1,050

952

Долгосрочные обязательства

130,314

174,429

Кредиты и займы

80,974

12,710

Торговая и прочая кредиторская задолженность

39,412

41,754

НДС и прочие налоги к уплате

5,632

6,397

Обязательства по аренде

1,276

2,178

Налог на прибыль к уплате

203

3,334

Дивиденды к уплате

Краткосрочные обязательства

127,579

66,375

Итого капитала и обязательств

455,613

405,447

Показатели консолидированного отчета о прибыли или убытке и прочем совокупном доходе следует рассматри-
вать в совокупности с примечаниями на страницах 5 – 44, которые являются неотъемлемой частью данной консо-
лидированной финансовой отчетности.

Консолидированный отчет о прибыли или убытке

и прочем совокупном доходе за 2022 год

Млн руб.

Прим.

2022

2021

Выручка

569,527

420,488

Себестоимость реализованной продукции Группы

(253,419)

(206,082)

Себестоимость товаров для перепродажи

(15,599)

(12,725)

Валовая прибыль

300,509

201,681

Постоянные административные и коммерческие расходы

(42,403)

(27,845)

Налоги, кроме налога на прибыль, нетто

(11,327)

(5,946)

Прочие расходы, нетто

(9,371)

(3,449)

Убыток от курсовых разниц по операционной деятельности, нетто

(9,068)

(307)

Прибыль от операционной деятельности

228,340

164,134

Доход от переоценки финансовых активов, оцениваемых по справедливой стоимости

1,193

Финансовые доходы

4,439

778

Финансовые расходы

(11,967)

(5,044)

Прибыль/(убыток) от курсовых разниц по финансовой деятельности, нетто

28(b)

11,485

(531)

Расходы, связанные с COVID-19

(475)

Прибыль до налогообложения

232,297

160,055

Расход по налогу на прибыль

(47,583)

(30,381)

Прибыль/(убыток) за отчетный год

184,714

129,674

Причитающаяся:
держателям неконтролирующих долей

(23)

акционерам Компании

184,662

129,697

Базовая и разводненная прибыль на акцию (в руб.)

1,426

1,002

Прочий совокупный убыток
Статьи, которые не будут впоследствии реклассифицированы в состав прибыли

или убытка

Актуарные убытки

(276)

(36)

Статьи, которые могут быть впоследствии реклассифицированы в состав прибыли

или убытка

Курсовые разницы от пересчета операций в иностранной валюте

(2,929)

(350)

Курсовые разницы от пересчета операций в иностранной валюте,

реклассифицированные в состав прибыли или убытка в результате потери контроля

над иностранными дочерними компаниями

(6,302)

Актуарные убытки, реклассифицированные в состав прибыли или убытка в результате

потери контроля над иностранными дочерними компаниями

Прочий совокупный убыток за отчетный год

(9,446)

(386)

Общий совокупный доход/(убыток) за отчетный год

175,268

129,288

Причитающийся:
держателям неконтролирующих долей

(23)

акционерам Компании

175,216

129,311

Под неконтролирующей долей следует понимать миноритарных акционеров дочерних компаний ПАО «ФосАгро»

Консолидированная финансовая отчетность утверждена 2 марта 2023 года:

Рыбников М. К.

Генеральный директор

Шарабайко А. Ф.

Заместитель генерального директора по финансам
и международным проектам

ТЕ

ИНФОР

МАЦИЯ

О К

омпании

338

339

Консолидированный отчет об изменениях

в капитале за 2022 год

Капитал, причитающийся акционерам Компании

Млн руб.

Акционерный капитал

Эмис

сионный

охо

Нер

аспре

де

ленная

прибыль

Ак

ту

арные

убытки

езерв нак

опленных

курс

овых р

азниц

при пересче

те

опер

аций

в инос

тр

анной

валю

те

то

го

Нек

онтро

лир

ующая

до

ля

Ит

ог

капитал

Остаток на 1 января 2021 года

372

7,494

90,757

(717)

9,581

107,487

129

107,616

ОБЩИЙ СОВОКУПНЫЙ ДОХОД/(УБЫТОК)

Прибыль/(убыток)

за отчетный год

129,697

129,697

(23)

129,674

Актуарные убытки, прим. 26

(36)

(36)

Курсовые разницы от пересчета

операций в иностранной валюте

(350)

(350)

ОПЕРАЦИИ С АКЦИОНЕРАМИ, ОТРАЖЕННЫЕ НЕПОСРЕДСТВЕННО В СОСТАВЕ КАПИТАЛА

Дивиденды акционерам

Компании

(72,261)

(72,261)

Остаток на 31 декабря 2021 года

372

7,494

148,193

(753)

9,231

164,537

106

164,643

Остаток на 1 января 2022 года

372

7,494

148,193

(753)

9,231

164,537

106

164,643

ОБЩИЙ СОВОКУПНЫЙ ДОХОД/(УБЫТОК)

Прибыль за отчетный год

184,662

184,662

184,714

Актуарные убытки, прим. 26

(276)

(276)

Курсовые разницы от пересчета

операций в иностранной валюте

(2,929)

(2,929)

Курсовые разницы от пересчета

операций в иностранной

валюте, реклассифицированные

в состав прибыли или убытка

в результате потери контроля

над иностранными дочерними

компаниями, прим. 29

(6,302)

(6,302)

Актуарные убытки,

реклассифицированные

в состав прибыли или убытка

в результате потери контроля

над иностранными дочерними

компаниями

ОПЕРАЦИИ С АКЦИОНЕРАМИ, ОТРАЖЕННЫЕ НЕПОСРЕДСТВЕННО В СОСТАВЕ КАПИТАЛА

Дивиденды акционерам

Компании, прим. 22

(142,191)

(142,191)

Остаток на 31 декабря 2022 года

372

7,494 190,664

(968)

197,562

158

197,720

Консолидированный отчет о движении денежных

средств за 2022 год

Млн руб.

Прим.

2022

2021

ДЕНЕЖНЫЕ ПОТОКИ ОТ ОПЕРАЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

Прибыль от операционной деятельности

228,340

164,134

Корректировки:

Амортизация

7, 8

29,539

27,676

Убыток от выбытия основных средств и нематериальных активов

429

198

Прибыль от операционной деятельности до учета изменений

в оборотном капитале и резервах

258,308

192,008

Увеличение запасов, катализаторов и долгосрочных материалов

(12,308)

(10,855)

Уменьшение/(увеличение) торговой и прочей дебиторской

задолженности

7,498

(38,667)

(Уменьшение)/увеличение торговой и прочей кредиторской

задолженности

(3,131)

17,490

Денежные средства от операционной деятельности до уплаты налога

на прибыль и процентов

250,367

159,976

Налог на прибыль уплаченный

(41,811)

(28,806)

Финансовые расходы уплаченные

(5,275)

(4,945)

Денежные средства от операционной деятельности

203,281

126,225

ДЕНЕЖНЫЕ ПОТОКИ ОТ ИНВЕСТИЦИОННОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

Приобретение основных средств и нематериальных активов

(63,021)

(47,951)

Денежные средства и их эквиваленты, выбывшие в результате потери

контроля над иностранными дочерними компаниями

(36,729)

Займы выданные

(3,130)

Проценты по займам к капитализации уплаченные

(976)

(1,141)

Авансы, выданные под приобретение активов в форме права

пользования

(850)

Финансовые доходы полученные

3,783

583

Поступления от выбытия финансовых активов, оцениваемых

по справедливой стоимости через прибыль и убыток

1,778

Прочее

159

141

Денежные средства, использованные в инвестиционной

деятельности

(98,986)

(48,368)

ДЕНЕЖНЫЕ ПОТОКИ ОТ ФИНАНСОВОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

Привлечение заемных средств, за вычетом транзакционных расчетов

57,171

61,622

Погашение заемных средств

(23,926)

(50,081)

Дивиденды, выплаченные акционерам Компании

(142,111)

(72,260)

Погашение обязательств по аренде

(1,429)

(1,950)

Денежные средства, использованные в финансовой деятельности

(110,295)

(62,669)

(Уменьшение)/увеличение денежных средств и их эквивалентов, нетто

(6,000)

15,188

Денежные средства и их эквиваленты на 1 января

21,710

8,460

Влияние изменений валютных курсов

(2,354)

(1,938)

Денежные средства и их эквиваленты на 31 декабря

13,356

21,710

Изменения в торговой и прочей дебиторской задолженности и изменения в торговой и прочей кредиторской задолженности

включают эффект от курсовых разниц по операционной деятельности

ТЕ

ИНФОР

МАЦИЯ

О К

омпании

340

341

рисков по обслуживанию еврооблигаций, и, в частности, предусматривают, что платежи могут проводиться
как через основного платежного агента, так и напрямую держателям облигаций. В марте 2022 года А. А. Гурьев
был включен в санкционный список Европейского Союза, после чего он ушел с должности Генерального дирек-
тора Компании и покинул Совет директоров. Последствия текущей экономической ситуации и вышеуказанных
мер сложно предсказать, текущие ожидания и оценки руководства могут отличаться от фактических результатов.

Руководство Группы рассмотрело события и условия, которые могут вызвать существенную неопределенность
и пришло к выводу, что диапазон возможных сценариев развития событий не вызывает значительных сомнений
в способности Группы продолжать свою деятельность в обозримом будущем.

2. Основы подготовки финансовой отчетности

(a) Заявление о соответствии

Данная консолидированная финансовая отчетность подготовлена в соответствии с Международными стандар-
тами финансовой отчетности (далее «МСФО»), опубликованными Советом по международным стандартам финан-
совой отчетности, и в соответствии с требованиями Федерального закона № 208-ФЗ «О консолидированной
финансовой отчетности».

Группа дополнительно составляет консолидированную финансовую отчетность на английском языке в соответ-
ствии с требованиями МСФО.

(b) База для оценки

Настоящая консолидированная финансовая отчетность подготовлена в соответствии с принципом оценки
по первоначальной (исторической) стоимости, за исключением финансовых активов, оцениваемых по спра-
ведливой стоимости.

(c) Функциональная валюта

Национальной валютой Российской Федерации является российский рубль, который также является функ-
циональной валютой Материнской компании и ее дочерних предприятий. В марте 2022 года Группа утра-
тила контроль над принадлежащей ей на 100% иностранной дочерней компанией Phosint Limited (в настоящее
время PUREFERT LIMITED), которая владеет всеми иностранными компаниями Группы (прим. 29). До момента
выбытия в состав Группы входили компании, функциональной валютой которых являлись доллар США, Евро
и прочие валюты.

(d) Валюта представления отчетности

Данная консолидированная финансовая отчетность представлена в рублях. Все числовые показатели в рублях
округлены с точностью до миллиона, за исключением величин на одну акцию.

Конвертация из долларов США и Евро в российские рубли (если применимо) осуществлялась следующим
образом:

Активы и обязательства в долларах США и Евро по состоянию на 31 декабря 2022 года и 31 декабря 2021 года кон-
вертировались по курсу на отчетную дату:

Курс на отчетную дату

Рублей

за 1 доллар США

Рублей

за 1 Евро

31 декабря 2022

70.3375

75.6553

31 декабря 2021

74.2926

84.0695

Примечания к консолидированной финансовой

отчетности за 2022 год

1. Общие положения

(a) Организационная структура и виды деятельности

ПАО «ФосАгро» (далее «Материнская компания» или «Компания») представляет собой публичное акционер-
ное общество, зарегистрированное в соответствии с законодательством Российской Федерации. В состав
ПАО «ФосАгро» и его подконтрольных предприятий (далее совместно именуемых «Группа») входят российские
юридические лица. Материнская компания была зарегистрирована в октябре 2001 года. Адрес Материнской
компании: Российская Федерация, г. Москва, 119333, ул. Ленинский проспект, 55/1, стр. 1.

Основным направлением деятельности Группы является производство апатитового концентрата и минераль-
ных удобрений на предприятиях, расположенных в Кировске (Мурманская область), Череповце (Вологодская
область), Балаково (Саратовская область) и Волхове (Ленинградская область), и их продажа на территории
Российской Федерации и за рубежом.

По состоянию на 31 декабря 2022 года основными акционерами Материнской компании являются зарегистриро-
ванные в России МКООО «Хлодвиг Энтерпрайзес», владеющее около 20.3% акций, МКООО «Адорабелла», вла-
деющее около 23.3% акций, а также Т. П. Литвиненко, владеющая около 21% обыкновенных акций Материнской
компании. По состоянию на 31 декабря 2021 года основными акционерами Материнской компании являлись
зарегистрированные в Швейцарии компании Chlodwig Enterprises AG, владевшая около 20.3% акций, Adorabella
AG, владевшая около 23.3% акций, а также В. С. Литвиненко, владевший около 21% обыкновенных акций
Материнской компании. По состоянию на 31 декабря 2022 года и 31 декабря 2021 года у Материнской компании
отсутствует сторона, обладающая конечным контролем, в соответствии с определениями контроля, приведен-
ными в МСФО (IFRS) 10 «Консолидированная финансовая отчетность».

(b) Условия осуществления хозяйственной деятельности в России

Группа осуществляет свою деятельность преимущественно в Российской Федерации. Соответственно, на биз-
нес Группы оказывают влияние экономика и финансовые рынки Российской Федерации, которым присущи осо-
бенности развивающегося рынка. Экономика страны чувствительна к ценам на нефть и газ. Правовая, налоговая
и нормативная система продолжают развиваться и подвержены изменениям, а также допускают возможность
разных толкований (прим. 31). Сохраняющаяся политическая напряженность в регионе, а также международные
санкции в отношении некоторых российских компаний и граждан по-прежнему оказывают негативное влияние
на российскую экономику.

В 2022 году продолжающаяся политическая напряженность в регионе усложнилась в результате ситуации
с Украиной, которая негативно повлияла на сырьевые и финансовые рынки и усилила волатильность, в особен-
ности валютных курсов. 24 февраля 2022 года цены на нефть превысили 100 долл. США за баррель, обменный
курс рубля достиг 90.88 руб. за 1 евро и 80.42 руб. за 1 долл. США. 11 марта 2022 года обесценение рубля достигло
максимума и обменный курс составил 132.96 за 1 евро и 120.38 за 1 долл. США, после чего последовало укрепле-
ние курса рубля, тем не менее в течение всего отчетного периода валютные курсы оставались волатильными. Нет
возможности определить, как долго сохранится повышенная волатильность и когда стабилизируются вышеука-
занные финансовые показатели.

В отношении российских организаций был объявлен ряд санкций, ограничивающих доступ к финансо-
вым рынкам евро и долларов США, включая лишение доступа ряда российских банков к международной
системе SWIFT, которые потенциально могут повлиять на способность Группы переводить или получать сред-
ства. В результате возник риск того, что купонные выплаты, номинированные в долларах США, могут не дойти
до конечных держателей долговых ценных бумаг через иностранных платежных агентов. В октябре 2022 года
Группа получила согласие держателей всех выпусков своих еврооблигаций на изменение механизма пла-
тежей и условия обслуживания ценных бумаг. Эти изменения преимущественно направлены на снижение

ТЕ

ИНФОР

МАЦИЯ

О К

омпании

342

343

(g) Новые стандарты и интерпретации, еще не принятые к использованию

Опубликован ряд новых стандартов и интерпретаций, которые являются обязательными для годовых перио-
дов, начинающихся 1 января 2023 года или после этой даты, и которые Группа не приняла досрочно. В настоящее
время Группа проводит оценку их влияния на консолидированную финансовую отчетность:
• Поправки к МСФО (IFRS) 10 и МСФО (IAS) 28 – «Продажа или взнос активов в сделках между инвестором и его

ассоциированной организацией или совместным предприятием» (выпущены 11 сентября 2014 года и вступают
в силу для годовых периодов, начинающихся с даты, которая будет определена Советом по МСФО, или после
этой даты).

• МСФО (IFRS) 17 «Договоры страхования» (выпущен 18 мая 2017 года и вступает в силу для годовых периодов,

начинающихся 1 января 2023 года или после этой даты).

• Поправки к МСФО (IFRS) 17 и поправки к МСФО (IFRS) 4 (выпущены 25 июня 2020 года и вступают в силу

для годовых периодов, начинающихся 1 января 2023 года или после этой даты).

• Классификация обязательств на краткосрочные и долгосрочные — Поправки к МСФО (IAS) 1 (выпущены

23 января 2020 года и вступают в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2022 года или после
этой даты).

• Классификация обязательств на краткосрочные и долгосрочные — перенос даты вступления в силу —

Поправки к МСФО (IAS) 1 (выпущены 15 июля 2020 года и вступают в силу в отношении годовых периодов, начи-
нающихся 1 января 2023 года или после этой даты).

• Поправки к МСФО (IAS) 1 и Практическому руководству 2 по МСФО: Раскрытие информации об учетной поли-

тике (выпущено 12 февраля 2021 г. и действует в отношении годовых периодов, начинающихся с 1 января 2023 г.
или после этой даты).

• Поправки к МСФО (IAS) 8: «Определение бухгалтерских оценок» (выпущены 12 февраля 2021 г. и вступают

в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2023 г. или после этой даты).

• Отложенный налог в отношении активов и обязательств, возникающих в результате одной и той же опера-

ции — Поправки к МСФО (IAS) 12 (выпущены 7 мая 2021 г., вступают в силу для годовых периодов, начинаю-
щихся 1 января 2023 г. или после этой даты).

• Вариант перехода для страховщиков, применяющих МСФО (IFRS) 17 – Поправки к МСФО (IFRS) 17 (выпущены

9 декабря 2021 года и вступают в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2023 года или после
этой даты).

• Обязательства по аренде при продаже и обратной аренде — Поправки к МСФО (IFRS) 16 (выпущены 22 сентя-

бря 2022 года и вступают в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2024 года или после этой даты).

• Долгосрочные обязательства с условиями — Поправки к МСФО (IAS) 1 (выпущены 31 октября 2022 года и всту-

пают в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2024 года или после этой даты).

3. Основные положения учетной политики

Перечисленные ниже положения учетной политики применялись последовательно во всех отчетных периодах,
представленных в настоящей консолидированной финансовой отчетности.

(a) Принципы консолидации

(i) Дочерние предприятия

Под дочерними предприятиями понимаются предприятия, контролируемые Группой. Группа обладает контро-
лем в том случае, если подвержена рискам, связанным с переменным доходом от участия в объекте инвестиций,
или имеет право на получение такого дохода, а также имеет возможность использовать свои полномочия в отно-
шении объекта инвестиций с целью оказания влияния на величину этого дохода. Консолидированная финансо-
вая отчетность включает показатели финансовой отчетности дочерних предприятий с даты получения контроля
и до даты его прекращения. В случае необходимости вносятся поправки к финансовой отчетности дочерних
предприятий для приведения используемой ими учетной политики к учетной политике Группы.

(ii) Утрата контроля

При утрате контроля над дочерним предприятием Группа прекращает признание его активов и обязательств,
а также относящихся к нему неконтролирующих долей и других компонентов капитала. Любая положительная
или отрицательная разница, возникшая в результате утраты контроля, признается в составе прибыли или убытка.
Если Группа оставляет за собой часть инвестиции в бывшее дочернее предприятие, то такая доля участия

Прибыли и убытки иностранных дочерних компаний, контролируемых ранее Группой, за 2022 (до момента
утраты Группой контроля над Phosint Limited) и 2021 годы конвертировались по среднему курсу
за соответствующий месяц:

2022

2021

Средний курс за месяц

Рублей

за 1 доллар

США

Рублей

за 1 Евро

Рублей

за 1 доллар

США

Рублей

за 1 Евро

Январь

75.8837

85.9393

74.2291

90.5062

Февраль

77.4048

87.7638

74.3842

89.9403

Март

104.0810

114.7127

74.4151

88.6904

Апрель

–

76.0977

90.8178

Май

–

74.0438

89.8856

Июнь

–

72.5106

87.4537

Июль

–

73.9194

87.3794

Август

–

73.5942

86.6334

Сентябрь

–

72.8914

85.9412

Октябрь

–

71.4981

82.9586

Ноябрь

–

72.6024

82.9339

Декабрь

–

73.7172

83.3260

Капитал, образовавшийся в течение года, признается по курсу на дату транзакции.

Результирующие курсовые разницы признаются в составе прочего совокупного дохода.

(e) Применение оценок и допущений

В целях подготовки настоящей консолидированной финансовой отчетности в соответствии с МСФО руководство
сделало ряд оценок и допущений, связанных с представлением активов и обязательств. Фактические результаты
могут отличаться от указанных расчетных оценок.

Оценки и допущения регулярно анализируются. Изменения оценок признаются в том периоде, в котором
они были пересмотрены, а также во всех будущих периодах, на которые они оказывают влияние.

Информация о существенных допущениях и оценках, оказавших наиболее значительный эффект на данную кон-
солидированную финансовую отчетность, представлена в следующих примечаниях:
• примечание 3 (c) (iii) — предполагаемые сроки полезного использования основных средств;
• примечание 29 – утрата контроля над иностранными дочерними компаниями, контролируемыми ранее

Группой, и признание дебиторской задолженности в результате их выбытия.

(f) Применение новых и измененных стандартов и интерпретаций

• «Уступки по аренде, связанные с COVID-19» — Поправки к МСФО (IFRS) 16 (выпущены 31 марта 2021 года и всту-

пают в силу для годовых периодов, начинающихся 1 апреля 2021 года или после этой даты). Поправка продлила
срок действия освобождения, предоставленного Поправкой к МСФО (IFRS) 16, выпущенной 28 мая 2020 года,
с 30 июня 2021 года по 30 июня 2022 года. Применение поправки не оказало влияния на актив в форме права
пользования.

Перечисленные ниже пересмотренные стандарты стали обязательными для Группы с 1 января 2022 года,
но не оказали существенного воздействия на Группу:
• «Выручка, полученная до начала предполагаемого использования актива, Обременительные договоры —

стоимость выполнения договора», «Ссылка на Концептуальные основы» — поправки с ограниченной сфе-
рой применения к МСФО (IAS) 16, МСФО (IAS) 37 и МСФО (IFRS) 3, и Ежегодные усовершенствования МСФО
за 2018–2020 годы, касающиеся МСФО (IFRS) 1, МСФО (IFRS) 9, МСФО (IFRS) 16 и МСФО (IAS) 41 (выпущены 14 мая
2020 года и вступают в силу для годовых периодов, начинающихся 1 января 2022 года или после этой даты).

ТЕ

ИНФОР

МАЦИЯ

О К

омпании

344

345

В случае если значительные компоненты, составляющие объект основных средств, имеют разный срок полезного
использования, они учитываются как отдельные объекты (значительные компоненты) основных средств.

(ii) Последующие расходы

Расходы, связанные с текущим ремонтом и техническим обслуживанием основных средств, признаются в составе
прибыли или убытка и прочего совокупного дохода по мере возникновения.

Если расходы, связанные с периодическим ремонтом и техническим обслуживанием основных средств, соответ-
ствуют критериям признания, то они признаются в качестве активов и амортизируются равномерно до следую-
щего ремонта.

Расходы, связанные с заменой крупных запасных частей и модернизацией основных средств, капитализируются
и амортизируются в обычном порядке.

(iii) Амортизация

Амортизация начисляется в течение предполагаемого срока полезного использования отдельных объектов
основных средств с применением линейного метода и отражается в отчете о прибылях и убытках. Начисление
амортизации начинается с месяца приобретения или — для объектов, возведенных хозяйственным способом, —
с месяца завершения их строительства и готовности к эксплуатации. Амортизация на землю не начисляется.

Предполагаемые сроки полезного использования различных категорий активов, отраженных на балансе на дату
перехода на МСФО (1 января 2005 года), составляли:

Здания

12–17 лет;

Машины и оборудование

4–15 лет;

Производственный и хозяйственный инвентарь

3–6 лет.

Начисление амортизации основных средств, приобретенных после даты перехода на МСФО, производится
в течение следующих сроков их полезного использования:

Здания

10–60 лет;

Машины и оборудование

5–35 лет;

Производственный и хозяйственный инвентарь

2–25 лет.

Руководство оценивает оставшийся срок полезного использования основных средств исходя из текущего техни-
ческого состояния активов и с учетом расчетного периода, в течение которого данные активы будут приносить
Группе экономические выгоды.

(iv) Капитализация затрат по кредитам и займам

Затраты по займам, привлеченным на общие и конкретные цели, непосредственно относимые к приобретению,
строительству или производству актива, подготовка которого к использованию по назначению или для продажи
требует значительного времени (актив, отвечающий определенным требованиям), входят в состав стоимости
такого актива.

Капитализация затрат по займам продолжается до даты, когда завершены практически все работы, необходимые
для подготовки актива к использованию или к продаже.

Группа капитализирует затраты по кредитам и займам, которых можно было бы избежать, если бы она не произ-
вела капитальные расходы по активам, отвечающим определенным требованиям. Капитализированные затраты
по займам рассчитываются на основе средней стоимости финансирования Группы (средневзвешенные процент-
ные расходы) за исключением случаев, когда средства привлечены для приобретения актива, отвечающего опре-
деленным требованиям. В таких случаях капитализируется сумма фактических затрат.

оценивается по справедливой стоимости на дату утраты контроля. Впоследствии эта доля учитывается как инве-
стиция с использованием метода долевого участия или как финансовый актив, оцениваемый по справедливой
стоимости через прочий совокупный доход, в зависимости от того, в какой степени Группа продолжает влиять
на указанное предприятие.

(iii) Приобретение и продажа неконтролирующих долей

Любая разница между возмещением, уплаченным за приобретение неконтролирующей доли, и ее балансовой
стоимостью отражается в составе капитала.

Любая разница между возмещением, полученным при продаже части доли Группы в дочернем предприятии,
и балансовой стоимостью этой части, включая соответствующий гудвил, отражается в составе капитала.

(iv) Ассоциированные предприятия

Ассоциированными являются предприятия, на финансовую и операционную политику которых Группа ока-
зывает значительное влияние, но не контролирует их. Консолидированная финансовая отчетность включает
долю Группы в признанных прибылях и убытках ассоциированных предприятий, учитываемых методом доле-
вого участия, начиная с даты фактического установления такого влияния до даты его фактического прекраще-
ния. Дивиденды, полученные от ассоциированных предприятий, уменьшают балансовую стоимость инвестиций
в ассоциированные предприятия. Когда доля убытка Группы превышает долю ее участия в ассоциированном
предприятии, балансовая стоимость такой доли участия уменьшается до нуля и признание дальнейших убытков
прекращается, кроме тех случаев, когда Группа приняла на себя обязательства в отношении данного ассоцииро-
ванного предприятия.

(v) Операции, исключаемые при консолидации

Внутригрупповые остатки и операции, а также нереализованные доходы и расходы от внутригрупповых опе-
раций элиминируются. Нереализованная прибыль, возникшая по результатам операций с ассоциированными
и совместно контролируемыми предприятиями, исключается пропорционально доле участия Группы в таких
предприятиях. Нереализованная прибыль от операций с ассоциированными предприятиями уменьшает сто-
имость инвестиций в них. Нереализованные убытки исключаются аналогично нереализованной прибыли,
кроме тех случаев, когда имеются признаки обесценения.

(b) Операции в иностранной валюте

Операции в иностранной валюте пересчитываются в соответствующие функциональные валюты предприя-
тий Группы по обменному курсу, действовавшему на даты их совершения. Монетарные активы и обязательства
в иностранной валюте по состоянию на отчетную дату пересчитываются в функциональную валюту по курсу,
действовавшему на указанную дату. Немонетарные активы и обязательства в иностранной валюте, отраженные
по первоначальной стоимости, пересчитываются в функциональную валюту по курсу, действовавшему на дату
совершения операции. Немонетарные активы и обязательства в иностранной валюте, отраженные по спра-
ведливой стоимости, пересчитываются в функциональную валюту по курсу, действовавшему на даты опреде-
ления справедливой стоимости. Возникшие при пересчете курсовые разницы признаются в составе прибыли
или убытка.

(c) Основные средства

(i) Собственные активы

Основные средства отражены по себестоимости (фактической стоимости) за вычетом накопленной амортизации
и убытков от обесценения. Фактическая стоимость основных средств на дату перехода на МСФО была опреде-
лена исходя из их справедливой стоимости на указанную дату (условно-первоначальная стоимость), рассчитан-
ной независимым оценщиком.

В фактическую стоимость включаются все затраты, непосредственно связанные с приобретением соответствую-
щего актива. В фактическую стоимость активов, возведенных (построенных) собственными силами, включаются
затраты на материалы, прямые затраты на оплату труда, все другие затраты, непосредственно связанные с при-
ведением активов в рабочее состояние для использования их по назначению, и капитализированные затраты
по займам. Затраты на приобретение программного обеспечения, неразрывно связанного с функциональным
назначением соответствующего оборудования, капитализируются в стоимости этого оборудования.

ТЕ

ИНФОР

МАЦИЯ

О К

омпании

346

347

Финансовые активы учитываются по амортизированной стоимости с использованием метода эффективной про-
центной ставки за вычетом убытков от обесценения. Любые прибыли или убытки, возникающие при прекраще-
нии признания, признаются непосредственно в составе прибыли или убытка.

Финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости через прочий совокупный доход («ССПСД»).
Финансовые активы оцениваются по справедливой стоимости через прочий совокупный доход если выполня-
ются оба следующих условия:
• актив удерживается в рамках бизнес-модели, целью которой является получение предусмотренных договором

денежных потоков и продажи; и

• договорные условия финансового актива обуславливают получение в указанные даты денежных потоков,

являющихся исключительно платежами в счет основной суммы долга и процентов на непогашенную часть
основной суммы долга.

Данные финансовые активы впоследствии оцениваются по справедливой стоимости. Процентные доходы
по ним, рассчитанные по методу эффективной процентной ставки, отрицательные и положительные курсовые
разницы, а также обесценение признается непосредственно в составе прибыли или убытка.

Финансовые активы, оцениваемые по справедливой стоимости через прибыль или убыток («ССОПУ»). Если актив
не удовлетворяет критериям активов, которые оцениваются по амортизированной стоимости или по ССПСД,
то такой актив оценивается по справедливой стоимости через прибыль или убыток.

(f) Программа секьюритизации

В рамках программы секьюритизации Группа продает застрахованную торговую дебиторскую задолженность
банку без права обратного выкупа и получает от него в качестве оплаты денежные средства.

Данная торговая дебиторская задолженность списывается с баланса, поскольку Группа передает все риски
и выгоды, связанные с владением данным активом, за исключением суммы страхового депозита. Страховой
депозит представляет собой минимальную невозмещаемую сумму, относящуюся к дебиторской задолженности,
передаваемой банку. Сумма депозита отражается в составе торговой дебиторской задолженности в консолиди-
рованном отчете о финансовом положении Группы. Группа продолжает получать денежные средства от покупа-
телей непосредственно на счета Группы, затем перечисляет собранные денежные средства банку.

Портфель торговой дебиторской задолженности, который может быть продан банку, соответствует бизнес-мо-
дели, цель которой достигается путем получения предусмотренных договором денежных потоков и продажи
финансовых активов. Данная торговая дебиторская задолженность классифицируется и оценивается по спра-
ведливой стоимости в составе прочего совокупного дохода.

Денежные средства, полученные от покупателей и не переданные банку по состоянию на отчетную дату, отра-
жаются в составе прочей кредиторской задолженности в консолидированном отчете о финансовом положении
Группы. Комиссия за секьюритизацию признается в составе финансовых расходов.

(g) Денежные средства и их эквиваленты

Денежные средства и их эквиваленты включают денежные средства в кассе, средства на депозитных банковских
счетах до востребования и другие краткосрочные высоколиквидные инвестиции с первоначальным сроком
погашения не более трех месяцев. В состав денежных средств и их эквивалентов могут включаться депозиты
сроком погашения более трех месяцев, подлежащие выплате по требованию в течение нескольких рабочих дней
без штрафных санкций, проценты по которым могут быть возвращены без существенных рисков изменения сто-
имости в результате преждевременного изъятия депозита и в случае планируемого использования денежных
средств для краткосрочных нужд.

(h) Запасы

Запасы учитываются по наименьшей из двух величин — фактической себестоимости или чистой цене продажи.
Запасы (готовая продукция и товары для перепродажи) торговых компаний учитываются по методу ФИФО,
запасы производственных компаний учитываются по методу средневзвешенной стоимости и включают затраты
на их приобретение, доставку и доведение до текущего состояния. В фактическую стоимость произведенной

Капитализированные затраты по займам отражаются в составе денежных потоков от инвестиционной деятельно-
сти для целей консолидированного отчета о движении денежных средств.

(v) Авансы, выданные под строительство и приобретение основных средств

Предоплата классифицируется как долгосрочная, если ожидаемый срок получения товаров или услуг, отно-
сящихся к ней, превышает один год, или если предоплата относится к активу, который будет отражен в учете
как внеоборотный при первоначальном признании.

(d) Нематериальные активы

(i) Исследования и разработки

Расходы на исследования, проводимые с целью разработки новых научных и технических решений, отражаются
в составе отчета о прибылях и убытках по мере их возникновения.

Расходы на опытно-конструкторские работы, проводимые с целью внедрения или модернизации существую-
щей продукции, или процессов, капитализируются в том случае, если подобная продукция или процесс тех-
нически и экономически обоснованы, и Группа обладает достаточными ресурсами для завершения работ.
Капитализируемые расходы включают стоимость материалов, прямые трудовые затраты и соответствующую
часть накладных расходов. Прочие расходы на опытно-конструкторские разработки отражаются в составе консо-
лидированного отчета о прибыли или убытке и прочем совокупном доходе в том периоде, в котором они поне-
сены. Капитализированные расходы на опытно-конструкторские разработки учитываются по фактической
стоимости за вычетом накопленной амортизации и убытков от обесценения.

(ii) Прочие нематериальные активы

Прочие нематериальные активы, приобретенные Группой, представлены программным обеспечением Oracle,
которое имеет установленные сроки полезного использования и отражается по фактической стоимости за выче-
том накопленной амортизации и убытков от обесценения.

(iii) Амортизация

Амортизация нематериальных активов, за исключением гудвила, начисляется линейным методом на протяже-
нии предполагаемого срока полезного использования активов, начиная с даты их готовности к эксплуатации.
Расчетные сроки полезного использования нематериальных активов составляют от 3 до 10 лет.

(e) Финансовые инструменты

Непроизводные финансовые инструменты

В состав непроизводных финансовых инструментов входят инвестиции в капитал (долевые ценные бумаги)
и долговые ценные бумаги, торговая и прочая дебиторская задолженность, денежные средства и их эквива-
ленты, кредиты и займы, а также торговая и прочая кредиторская задолженность.

Непроизводные финансовые инструменты первоначально признаются по справедливой стоимости плюс —
для инструментов, не оцениваемых по справедливой стоимости, изменения которой отражаются в составе при-
были или убытка за период, — все затраты, относящиеся непосредственно к совершению сделки.

Группа классифицирует свои финансовые активы по следующим учетным категориям в зависимости от биз-
нес-модели Группы, используемой для управления финансовыми активами, и характеристик финансового
актива, связанных с предусмотренными договором потоками денежных средств: оцениваемые по аморти-
зированной стоимости; оцениваемые по справедливой стоимости (либо через прочий совокупный доход,
либо через прибыль или убыток).

Финансовые активы, оцениваемые по амортизированной стоимости. Финансовые активы оцениваются по амор-
тизированной стоимости если выполняются оба следующих условия:
• актив удерживается в рамках бизнес-модели, целью которой является удержание активов для получения

предусмотренных договором денежных потоков; и

• договорные условия финансового актива обуславливают получение в указанные даты денежных потоков,

ТЕ

ИНФОР

МАЦИЯ

О К

омпании

348

349

Убыток от обесценения гудвила не сторнируется. Убытки от обесценения прочих активов, признанные в прош-
лых отчетных периодах, оцениваются на каждую отчетную дату на предмет выявления признаков их уменьшения
или подтверждения их наличия. Убыток от обесценения сторнируется в том случае, если произошли изменения
в расчетных оценках, использованных при определении возмещаемой стоимости. Убыток от обесценения стор-
нируется только таким образом, чтобы балансовая стоимость актива не превышала балансовую стоимость, кото-
рая была бы определена (за вычетом амортизации) в том случае, если бы убыток от обесценения признан не был.

(j) Аренда

Группа как арендатор

Применяя МСФО (IFRS) 16 в отношении всех договоров аренды (кроме случаев, описанных ниже), Группа:
• признает актив в форме права пользования и соответствующее обязательство по аренде в консолидирован-

ном отчете о финансовом положении в сумме приведенной стоимости будущих арендных платежей;

• признает амортизацию актива в форме права пользования и процентные расходы по обязательству по аренде

в консолидированном отчете о прибыли или убытке и прочем совокупном доходе; и

• разделяет денежные потоки по аренде на погашение основной задолженности по договорам аренды (финан-

совая деятельность) и проценты, уплаченные по договорам аренды (операционная деятельность), в консоли-
дированном отчете о движении денежных средств.

Группа определяет свою ставку привлечения дополнительных заемных средств исходя из процентных ставок
из различных внешних источников и производит определенные корректировки, чтобы учесть условия аренды
и вид арендуемого актива.

Арендные платежи, включаемые в оценку обязательства по аренде, включают:
•  фиксированные платежи;
•  переменные арендные платежи, которые зависят от ставки;
•  суммы, которые, как ожидается, будут уплачены арендатором по гарантии ликвидационной стоимости.

Обязательство по аренде оценивается по амортизированной стоимости с использованием метода эффективной
процентной ставки. Оно переоценивается в случае, если изменяются будущие арендные платежи ввиду измене-
ния ставки, продления аренды или ее прекращение, или других событий.

Согласно МСФО (IFRS) 16, активы в форме права пользования проверяются на предмет обесценения в соответ-
ствии с МСФО (IAS) 36 «Обесценение активов».

Исходя из упрощения практического характера, указанного в МСФО (IFRS) 16, Группа признает в отношении крат-
косрочной аренды (срок аренды объекта учета истекает в течение 12 месяцев с даты признания объекта учета)
и аренды малоценных активов расходы по аренде равномерно на протяжении срока аренды. Данные расходы
входят в себестоимость реализованной продукции, административные расходы и коммерческие расходы в кон-
солидированном отчете о прибыли или убытке и прочем совокупном доходе.

(k) Акционерный капитал

(i) Выкуп собственных акций

В случае выкупа акций, ранее отраженных в составе капитала, сумма уплаченного возмещения, в том числе
затраты, непосредственно связанные со сделкой, отражается как уменьшение капитала.

(ii) Дивиденды

Дивиденды отражаются как обязательства в том периоде, в котором они объявлены.

(l) Финансовые обязательства

Группа включает в состав финансовых обязательств торговую и прочую кредиторскую задолженность, займы
и облигации, оцениваемые по амортизированной стоимости. Группа прекращает признание финансовых обяза-
тельств, когда обязательства Группы погашены, аннулированы или срок их действия истек.

готовой продукции и незавершенного производства включается соответствующая часть производственных
накладных расходов, рассчитанная исходя из стандартных норм загрузки производственного оборудования.

Чистая цена продажи — это предполагаемая цена продажи запасов в обычных условиях делового оборота
за вычетом расчетных затрат на завершение работ и реализацию.

Запасные части, которые планируется использовать для строительства или капитализируемых ремонтов, класси-
фицируются в качестве внеоборотных активов.

Катализаторы со сроком использования свыше года отражаются в составе внеоборотных активов и списыва-
ются в себестоимость производства пропорционально объему выпущенной продукции. Катализаторы со сроком
использования до 1 года включительно отражаются в составе запасов.

(i) Обесценение

Финансовые активы

Группа признает оценочные резервы под убытки в отношении ожидаемых кредитных убытков (ОКУ) по финан-
совым активам, оцениваемым по амортизированной стоимости и финансовым активам, оцениваемым по спра-
ведливой стоимости через прочий совокупный доход. Группа оценивает резервы под убытки либо на основании
ОКУ, обусловленных событиями, приводящими к дефолту в течение 12 месяцев после отчетной даты;
либо на основании ОКУ за весь срок финансового инструмента, которые являются результатом всех возможных
событий, приводящих к дефолту на протяжении ожидаемого срока действия финансового инструмента.

Группа проводит оценку резерва под обесценение торговой дебиторской задолженности, используя упро-
щенный подход, в сумме, равной ожидаемым кредитным убыткам за весь срок финансового инструмента.
При расчете ожидаемых кредитных убытков Группа учитывает кредитный рейтинг каждого контрагента, скоррек-
тированный на текущие и прогнозируемые будущие показатели заемщиков и экономической среды, в которой
они осуществляют деятельность, а также опыт возникновения кредитных убытков.

Если впоследствии справедливая стоимость обесценившегося финансового актива, возрастает и данное уве-
личение можно объективно отнести к какому-либо событию, произошедшему после признания убытка от обес-
ценения в составе прибыли или убытка за период, то списанная на убыток сумма восстанавливается, при этом
восстанавливаемая сумма признается в составе прибыли или убытка за период.

Нефинансовые активы

Балансовая стоимость нефинансовых активов Группы, за исключением запасов и отложенных налоговых активов,
пересматривается на каждую отчетную дату с целью выявления признаков обесценения. При наличии призна-
ков обесценения определяется возмещаемая стоимость активов.

Возмещаемая стоимость актива или единицы, генерирующей потоки денежных средств, определяется по наи-
большей из двух величин: ценности использования или справедливой стоимости за вычетом расходов
по продаже. При определении ценности использования ожидаемые будущие потоки денежных средств дис-
контируются до их приведенной стоимости с применением ставки дисконтирования до вычета налогов, что отра-
жает текущую оценку рыночной стоимости денег с учетом ее изменения с течением времени и рисков, присущих
данному активу. Для целей проверки на предмет обесценения активы объединяются в минимальную по размеру
группу активов, генерирующую потоки денежных средств в результате их продолжающегося использования,
которые не зависят от потоков денежных средств, генерируемых другими активами или группами активов («еди-
ница, генерирующая потоки денежных средств», «ЕГДП»).

Убыток от обесценения признается в том случае, если балансовая стоимость актива или единицы, генерирующей
потоки денежных средств, превышает его возмещаемую стоимость. Убытки от обесценения относятся на финан-
совые результаты. Признанные убытки от обесценения единиц, генерирующих денежные потоки, отражаются
вначале как уменьшение балансовой стоимости гудвила, отнесенного на такие единицы (при наличии такового),
а затем на пропорциональной основе как уменьшение балансовой стоимости других активов в составе единицы
(группы единиц).

ТЕ

ИНФОР

МАЦИЯ

О К

омпании

350

351

по объединению бизнеса и не влияет ни на бухгалтерскую, ни на налогооблагаемую прибыль; разницы, относя-
щиеся к инвестициям в дочерние предприятия, в той мере, в какой существует вероятность того, что они не будут
восстановлены в обозримом будущем. Помимо этого, отложенные налоги не признаются в отношении налого-
облагаемых временных разниц, возникающих при первоначальном признании гудвила. Исходя из положений
законодательства, действующих или по существу введенных в действие на отчетную дату, величина отложенного
налога рассчитывается по налоговым ставкам, которые предположительно будут применяться к временным раз-
ницам на момент их восстановления. Отложенные налоговые активы и обязательства сальдируются, если име-
ется юридически закрепленное право зачета текущих налоговых активов и обязательств и если они относятся
к налогу на прибыль, взимаемому одним и тем же налоговым органом с одной и той же организации-налогопла-
тельщика или с разных организаций-налогоплательщиков в тех случаях, когда они намерены урегулировать теку-
щие налоговые активы и обязательства путем взаимозачета или имеют возможность одновременно реализовать
налоговые активы и погасить налоговые обязательства.

Отложенный налоговый актив признается в той мере, в какой существует вероятность того, что в будущем будет
получена налогооблагаемая прибыль, достаточная для реализации возникшей временной разницы. Величина
отложенных налоговых активов пересматривается на каждую отчетную дату и уменьшается в той мере, в какой
уже не существует вероятности того, что будет получена соответствующая выгода от их реализации.

(p) Выручка

Выручка по договорам с покупателями признается, когда контроль над товаром или услугой переходит
к покупателю. Сумма признаваемой выручки представляет собой плату, которую Группа ожидает получить
в обмен на товары или услуги с учетом любых торговых, оптовых и других скидок. Авансы, полученные до того,
как контроль перешел к покупателю, признаются в качестве контрактных обязательств. Сумма возмещения
не содержит значительного компонента финансирования, поскольку условия платежа по большинству контрак-
тов составляют менее одного года. По состоянию на отчетную дату не раскрывается информация об оставшихся
обязанностях к исполнению, первоначальная ожидаемая продолжительность которых составляет один год
или менее, как допускается МСФО (IFRS) 15.

В договорах с покупателями используются различные условия доставки товаров. Группа выявила, что по усло-
виям некоторых договоров на поставку минеральных удобрений существует обязательство осуществить доставку
и связанные с доставкой услуги после момента передачи покупателю контроля над товарами в порту погрузки.
Согласно МСФО (IFRS) 15 данные услуги представляют собой отдельную обязанность к исполнению, выручка
по которой должна признаваться в течение периода доставки в качестве выручки от логистической деятель-
ности. Группа признает выручку по данным логистическим услугам в момент окончания доставки ввиду того,
что потенциальная разница рассчитана и признана несущественной.

В раскрытии по выручке реализация различных групп товаров включает выручку от оказания транспортных
услуг. Затраты, связанные с оказанием транспортных услуг, представлены преимущественно логистическими
расходами и включены в состав себестоимости реализованной продукции Группы.

(q) Финансовые доходы и финансовые расходы

В состав финансовых доходов включаются процентные доходы, дивидендный доход, амортизация дисконта
по финансовым активам, доля в прибыли ассоциированных предприятий и прибыль от курсовых разниц
по финансовой деятельности. Процентный доход признается в составе прибыли или убытка по мере его начис-
ления и его сумма рассчитывается с использованием метода эффективной ставки процента. Дивидендный доход
признается в составе прибыли или убытка за период в тот момент, когда у Группы появляется право на получение
соответствующего платежа.

В состав финансовых расходов включаются процентные расходы по кредитам и займам, процентные расходы
по обязательствам аренды, банковские комиссии, процентные расходы по обязательствам по планам с установ-
ленными выплатами, расходы на секьюритизацию, увеличение резерва по сомнительным долгам по финансо-
вым вложениям, доля в убытке ассоциированных предприятий и убыток от курсовых разниц по финансовой
деятельности. Затраты, связанные с привлечением заемных средств, которые не имеют непосредственного отно-
шения к приобретению, строительству или производству квалифицируемого актива, признаются в составе при-
были или убытка за период с использованием метода эффективной ставки процента.

(m) Вознаграждения работникам

(i) Пенсионные планы

Чистые обязательства Группы по планам с установленным выплатами по окончании трудовой деятельности,
включая пенсионные планы, рассчитываются отдельно по каждому плану путем оценки сумм будущих выплат,
право на получение которых работники приобрели за работу в текущем и предыдущих отчетных периодах. Далее
подобные выплаты дисконтируются для определения их приведенной стоимости, при этом справедливая сто-
имость активов, связанных с любым планом (при наличии такового), подлежит вычету. Ставка дисконтирования
представляет собой доходность на отчетную дату по государственным облигациям, сроки погашения которых
практически совпадают со сроками погашения обязательств Группы. Расчеты производятся по методу прогнози-
руемой условной единицы.

При увеличении будущих вознаграждений работникам сумма прироста вознаграждений признается в качестве
расхода в отчете о прибыли или убытке и прочем совокупном доходе единовременно. Если право на получение
увеличенных сумм будущих вознаграждений уже приобретено, соответствующий расход признается в отчете
о прибылях и убытках сразу в полной сумме.

Все актуарные прибыли и убытки признаются в составе прочего совокупного дохода по мере их возникновения
в полном объеме.

(ii) Долгосрочные выплаты работникам помимо пенсий

Чистые обязательства Группы по планам долгосрочных выплат работникам помимо пенсий представляют собой
сумму будущих выплат, право, на получение которых работники приобрели за работу в текущем и предыду-
щих отчетных периодах. Расчет обязательства производится с использованием метода прогнозируемой услов-
ной единицы. Обязательство дисконтируется до его приведенной стоимости, при этом справедливая стоимость
любых активов плана подлежит вычету. Ставка дисконтирования представляет собой доходность на отчетную
дату по государственным облигациям, сроки погашения которых практически совпадают со сроками погаше-
ния обязательств Группы. Все актуарные прибыли и убытки признаются в составе прочего совокупного дохода
по мере их возникновения в полном объеме.

(iii) Пенсионный фонд РФ

Группа производит отчисления в Пенсионный фонд Российской Федерации. Данные суммы списываются на рас-
ходы по мере их перечисления.

(n) Резервы

Резерв отражается в том случае, если у Группы возникает юридическое или обусловленное сложившейся прак-
тикой обязательство в результате события, произошедшего до даты окончания отчетного периода, и суще-
ствует вероятность того, что выполнение данного обязательства повлечет за собой отток экономических выгод.
Если влияние таких обстоятельств представляется существенным, величина резерва определяется путем
дисконтирования ожидаемых будущих потоков денежных средств с применением ставки дисконтирования
до вычета налогов, что отражает текущую оценку рыночной стоимости денег с учетом ее изменения с течением
времени и, при необходимости, рисков, связанных с выполнением данного обязательства.

(o) Налог на прибыль

Налог на прибыль за отчетный период включает сумму текущего налога и сумму отложенного налога. Налог на при-
быль отражается в отчете о прибылях и убытках в полном объеме, за исключением сумм, относящихся к операциям,
учитываемым непосредственно на счетах капитала, которые отражены в составе прочего совокупного дохода.

Сумма текущего налога рассчитывается исходя из предполагаемого налогооблагаемого годового дохода
с использованием налоговых ставок, действующих или по существу введенных в действие на отчетную дату,
включая корректировки по налогу на прибыль за предыдущие годы.

Сумма отложенного налога отражается по балансовому методу и начисляется в отношении временных
разниц, возникающих между данными бухгалтерского учета и данными, используемыми для целей налогооб-
ложения. При расчете отложенных налогов не учитываются следующие временные разницы: разницы, воз-
никающие при первоначальном признании активов и обязательств по сделке, которая не является сделкой