содержание ..
152
153
154 ..
Политика управления финансовыми рисками 7
Политика управления финансовыми рисками 7
ОГЛАВЛЕНИЕ
Показатель
01.01.2009
01.01.2010
Коэффициент текущей ликвидности
1,016
1,184
Коэффициент обеспеченности собственными средствами
0,016
0,007
Z – счет = 1,2 * К1 + 1,4 * К2 + 3,3 * К3 + 0,6 * К4 + 1,0 * К5
К1 = собственные оборотные средства / всего активов = =СОС / Б
К2 = нераспределенная прибыль / всего активов = НрП/Б
К3 = балансовая прибыль / всего активов = БП / Б
К4 = уставный капитал / заемный капитал = УК / (ДО + ТО)
К5 = выручка от реализации / всего активов = В / Б
Значение Z – счета
Вероятность банкротства
1,8 и меньше
Очень высокая
От 1,81 до 2,7
Высокая
От 2,71 до 2,9
Существует возможность
3,0 и выше
Очень низкая
Показатель
01.01.2008
01.01.2009
01.01.2010
К1
0,157
0,422
0,285
К2
0,006
-0,009
0,065
К3
0,008
0,000
0,087
К4
0,00018
0,00020
0,00019
К5
0,764
0,591
0,827
Коэффициент Альтмана
0,988
1,084
1,546
Показатель
01.01.2008
01.01.2009
01.01.2010
Собств. оборот. ср-ва
6895
12573
25761
СОС+КТ
6895
16075
27090
СОС+КТ+Кт
6938
17011
33133
п.1-запасы
-5280
-4154
11388
п.2-запасы
-5280
1621
1871
п.3-запасы
969
12557
5807
Показатель
01.01.2008
01.01.2009
01.01.2010
К автономии
0,016
0,009
0,073
К финансовой зависимости
59,707
113,947
12,752
К обеспеченности собственными источниками финансирования
0,016
0,007
0,072
К финансовой независимости
0,017
0,009
0,078
К финансовой устойчивости
0,016
0,148
0,155
К финансовой независимости формирования запасов
0,115
0,067
0,451
К обеспеченности внеоборотных активов собственным капиталом
0,054
0,162
0,013
К соотношения внеоборотных активов и собственных оборотных средств
0,057
0,193
0,013
К соотношения внеоборотного и оборотного капитала
0,001
0,001
0,001
Вид дебиторской задолженности
на 01.01.09,
Уд. вес, %
На 01.01.10
Уд. вес, %
Отклонения
Откл. в уд. Весе
+ / -,
%
За товары и услуги
- до 1 месяца
2 632 958,33
18,37
4 554 600,72
26,49
1 921 642,39
72,98
8,12
- 1-3 месяца
4 521 251,61
31,54
5 945 038,52
34,58
1 423 786,91
31,49
3,04
- 3-6 месяцев
5 825 444,99
40,63
2 867 067,59
16,67
-2958 377,40
-50,78
-23,96
- 6-12 месяцев
351 703,95
2,45
2 836 519,82
16,50
2 484 815,87
706,51
14,04
- свыше 1 года
1 005 292,48
7,01
991 072,50
5,76
-14 219,98
-1,41
-1,25
ИТОГО
14336651,36
100,00
17194 299,15
100,00
2 857 647,79
Показатель
Сроки возникновения дебиторской задолженности
ИТОГО
до 1 мес
1-3 мес
3-6 мес
6-12 мес
свыше 1 года
Дебиторская задолженность за товары и услуги
2632958,33
4521251,61
5825444,99
351703,95
1005292,48
14336651,36
Вероятность безнадежных долгов
2%
5%
7%
25%
50%
8,91%
Сумма безнадежных долгов
52659,17
226062,58
407781,15
87925,99
502646,24
1277075,12
Реальная величина задолженности
2580299,16
4295189,03
5417663,84
263777,96
502646,24
13059576,24
Показатель
Сроки возникновения дебиторской задолженности
ИТОГО
до 1 мес
1-3 мес
3-6 мес
6-12 мес
свыше 1 года
Дебиторская задолженность за товары и услуги
4554600,72
5945038,52
2867067,59
2836519,82
991072,50
17194299,15
Вероятность безнадежных долгов
2%
5%
7%
25%
50%
10,43%
Сумма безнадежных долгов
91092,01
297251,93
200694,73
709129,96
495536,25
1793704,88
Реальная величина задолженности
4463508,71
5647786,59
2666372,86
2127389,87
495536,25
15400594,27
Показатель
01.01.08
01.01.09
01.01.10
Изменение
Изменение, в %
08/09
09/10
08/09
08/10
Дебиторская задолженность
21976
15281
19174
-6695
3893
-30,5%
25,5%
Оборотные активы
44161
41445
46218
-2716
4773
-6,2%
11,5%
Доля ДЗ в активах
0,50
0,37
0,41
-0,13
0,05
-25,9%
12,5%
Сомнительная дебиторская задолженность
1793,7
1277,1
-516,62
-28,8%
Доля сомнительной ДЗ в активах
0,04
0,03
-0,01
-36,2%
1. Методические рекомендации по разработке финансовой политики предприятия (приказ № 118 от 1.10.97).
2. Распоряжение ФУДН при Госкомимуществе РФ от 12.08.1994 №31-р (ред. от 12.09.1994) «Об утверждении методических положений по оценке финансового состояния предприятия и установлению неудовлетворительной структуры баланса».
3. Анализ хозяйственной деятельности предприятия: Учебник / В.В.Ковалев, О.Н. Волкова. М.: Проспект, 2008.
4. Баканов М.И., Шеремет А.Д. Теория экономического анализа. М.: Финансы и статистика, 2005
5. Балабанов И.Т. Основы финансового менеджмента. М.: Финансы и статистика, 2007.
6. Бочаров В.В. Финансовый анализ. СПб: Питер, 2009.
7. Гранатуров В.М. Экономический риск: сущность, методы измерения, пути снижения: Учебное пособие. М.: Издательство «Дело и сервис», 2004.
8. Донцова Л.В., Никифорова Н.А. Анализ бухгалтерской отчетности. М.: Издательство «ДИС», 2007.
9. Жиделеева В.В., Каптейн Ю.Н. Экономика предприятия. М.: Инфра-М, 2005.
10. Ковалев В.В. Финансовый анализ: методы и процедуры. М.: Финансы и статистика, 2008.
11. Кодраков Н.П. Основы финансового анализа. М.: Главбух, 2002.
12. Литовских А.М. Финансовый менеджмент: Конспект лекций. Таганрог: Изд-во ТРТУ, 2006.
13. Новашина Т.С., Карпунин В.И., Волнин В.А. Финансовый менеджмент. / Под ред. доц. Т.С. Новашиной. М.: Московская финансово-промышленная академия, 2005.
14. Орлов Б.Л., Осипов В.В. Управленческий и финансовый анализ деятельности предприятия. Учебное пособие. – 2 – е издание. М.: Пищепромиздат, 2006.
15. Финансовое управление фирмой / Под ред. В.И. Терехина. М.: Экономика, 2004.
16. Шеремет А.Д., Негашев Е.В. Методика финансового анализа. М.: Инфра – М, 2008.
17. Бибнев М.В. Сбалансированная система финансовых показателей // Финансы. 2006. №10.
18. Корнеева Е. Как оценить состояние бизнеса на основе анализа коэффициентов // Финансовый директор. 2007. № 7-8.
19. Крейнина М.Н. Управление финансами предприятия // Финансовый менеджмент. 2004. №1. С. 3-5.
20. Остапенко В. П. Финансовое состояние предприятия: оценка, пути улучшения // Экономист. 2006. № 7. С. 37-42.
21. Семенова О. П. Как оценить финансовое состояние организации и угрозу банкротства // Налоговый вестник. 2005. № 4. С. 141-145.
22. Фатеев Б. М. Управление финансами // Аудит и налогообложение. 2008. № 6. С. 2-6.
23. Фомичев А.Н. Риск-менеджмент: Учебное пособие. М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2004.
[1]
Новашина Т.С., Карпунин В.И., Волнин В.А. Финансовый менеджмент. / Под ред. доц. Т.С. Новашиной. М.: Московская финансово-промышленная академия, 2005.
[2]
Гранатуров В.М. Экономический риск: сущность, методы измерения, пути снижения: Учебное пособие. М.: Издательство «Дело и сервис», 1999.
[3]
Фомичев А.Н. Риск-менеджмент: Учебное пособие. М.: Издательско-торговая корпорация «Дашков и К», 2004.
[4]
Литовских А.М. Финансовый менеджмент: Конспект лекций. Таганрог: Изд-во ТРТУ, 1999.
[5]
Жиделеева В.В., Каптейн Ю.Н. Экономика предприятия. М.: Инфра-М, 2005.
[6]
Гранатуров В.М. Экономический риск: сущность, методы измерения, пути снижения: Учебное пособие. М.: Издательство «Дело и сервис», 1999.
[7]
Рыночная экономика. / Под редакцией профессора О.И.Волкова. М: Инфа-М, 2000.
содержание ..
152
153
154 ..
