Содержание

Глава 1. Теоретические основы финансового планирования на предприятии

Автор	Определение
1	2
Лихачева О.Н	Финансовое планирование - это процесс анализа финансовой и инвестиционной политики, прогнозирование их результатов и воздействия на экономическое окружение предприятия; процесс принятия решений о допустимом уровне риска и выборе окончательных вариантов финансовых планов
Ревинский И.А., Романова Л.С	Финансовое планирование представляет собой процесс разработки мер по обеспечению организации необходимыми ресурсами, повышению эффективности ее деятельности в будущем.
Балабанов А.И., Балабанов И.Т.	Финансовое планирование - процесс выработки плановых заданий, составления графика их выполнения, разработку финансовых планов и финансовых программ (финансовое прогнозирование), обеспечение их необходимыми ресурсами и рабочей силой, контроль за их исполнением.
Павлова Л.Н.	Финансовое планирование это не что иное, как планирование финансовых ресурсов и фондов денежных средств
Лапуста М.Г.,	Финансовое планирование - процесс разработки системы финансовых планов по отдельным аспектам финансовой деятельности, обеспечивающих реализацию финансовой стратегии предприятия в предстоящем периоде

1.2 Виды финансовых планов и их роль в управлении предприятием

1.3 Содержание основных методов современного финансового планирования

Показатель	Годы			Отклонение, (+,-)
	2005	2006	2007	2006 г. к	2007 г. к 2006 г.
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг	293590	224094	182903	-69496	-41191
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	232390	184093	149362	-48297	-34731
Чистая прибыль (непокрытый убыток) организации	13141	12342	9724	-799	-2618
Коммерческие расходы организации за отчетный период	48246	26095	21607	-22151	-4488
Затраты на 1 рубль объема продаж товаров, руб.	13,464	13,957	13,889	0,493	-0,068
Рентабельность реализованной продукции и товаров, %	4,48%	5,51%	5,32%	0,0103	-0,0019
Запасы, всего	77282	45067	21811	-32215	-23256
Дебиторская задолженность, всего	1190	136	833	-1054	697
Кредиторская задолженность, всего	15708	3230	3298	-12478	68
Валюта баланса	152201	97920	68119	-54281	-29801

Наименование показателя	Годы			Отклонение, (+,-)
	2005	2006	2007	2006 г. к 2005 г.	2007 г. к 2006 г.
Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг	293590	224094	182903	-69496	-41191
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг	232390	184093	149362	-48297	-34731
Валовая прибыль	61200	40001	33541	-21199	-6460
Коммерческие расходы	48246	26095	21607	-22151	-4488
Управленческие расходы	0	0	0	0	0
Прибыль (убыток) от продаж	12954	13906	11934	952	-1972
Внереализационные доходы	6919	0	0	-6919	0
Внереализационные расходы	6545	1564	2210	-4981	646
Прибыль (убыток) до налогообложения	13328	12342	9724	-986	-2618
Текущий налог на прибыль	187	34	0	-153	-34
Пени по налогам	0	0	0	0	0
Чистая прибыль отчетного периода	13141	12342	9724	-799	-2618

Показатель	Годы			Отклонение, (+,-)
	2005	2006	2007	2006 г. к 2005 г.	2007 г. к 2006 г.
Внеоборотные активы, тыс. руб.	53856	52700	45458	-1156	-7242
Основные средства, тыс. руб.	53856	51782	42262	-2074	-9520
Не завершенное строительство, тыс. руб.	-	918	3196	918	2278
Оборотные активы, тыс. руб.	98345	45220	22661	-53125	-22559
Запасы, тыс. руб.	79084	45067	21811	-34017	-23256
Дебиторская задолженность краткосрочная, тыс. руб.	1190	136	833	-1054	697
Денежные средства и их эквиваленты, тыс. руб.	629	17	17	-612	0
Итого активов, тыс. руб.	152201	97920	68119	-54281	-29801
Капитал и резервы, тыс. руб.	153	10489	20332	10336	9843
Уставной капитал, тыс. руб.	153	153	153	0	0
Нераспределенная прибыль прошлых лет, тыс. руб.	0	10336	20179	10336	9843
Обязательства, тыс. руб.	152048	87431	47787	-64617	-39644
Долгосрочные обязательства, тыс. руб.	85799	34153	0	-51646	-34153
Кредиты и займы, тыс. руб.	50541	50048	44489	-493	-5559
Кредиторская задолженность, тыс. руб.	15708	3230	3298	-12478	68
Поставщики и подрядчики, тыс. руб.	12835	2142	1921	-10693	-221
Задолженность перед персоналом организации, тыс. руб.	391	0	340	-391	340
Задолженность перед бюджетом, тыс. руб.	34	51	51	17	0
Задолженность по налогам и сборам, тыс. руб.	1258	918	986	-340	68
Прочие кредиторы, тыс. руб.	1156	119	0	-1037	-119
Итого пассивов, тыс. руб.	152201	97920	68119	-54281	-29801

Показатель	Годы			Отклонение, (+,-)
	2005	2006	2007	2006 г. к 2005 г.	2007 г. к 2006 г.
Внеоборотные активы- всего	35,4	53,8	66,7	18,4	12,9
Основные средства	35,4	52,9	62,0	17,5	9,2
Не завершенное строительство	-	0,9	4,7	0,9	3,8
Оборотные активы	64,6	46,2	33,3	-18,4	-12,9
Запасы	52,0	46,0	32,0	-5,9	-14,0
Дебиторская задолженность краткосрочная	0,8	0,1	1,2	-0,6	1,1
Денежные средства и их эквиваленты	0,4	0,0	0,0	-0,4	0,0
Итого активов	100	100,0	100,0	0,0	0,0
Капитал и резервы, всего	0,1	10,7	29,8	10,6	19,1
Уставной капитал	0,1	0,2	0,2	0,1	0,1
Нераспределенная прибыль прошлых лет	-	10,6	29,6	10,6	19,1
Обязательства - всего	99,9	89,3	70,2	-10,6	-19,1
Долгосрочные обязательства	56,4	34,9	0,0	-21,5	-34,9
Кредиты и займы	33,2	51,1	65,3	17,9	14,2
Кредиторская задолженность	10,3	3,3	4,8	-7,0	1,5
Поставщики и подрядчики	8,4	2,2	2,8	-6,2	0,6
Задолженность перед персоналом организации	0,3	0,0	0,5	-0,3	0,5
Задолженность перед бюджетом	0,0	0,1	0,1	0,0	0,0
Задолженность по налогам и сборам	0,8	0,9	1,4	0,1	0,5
Прочие кредиторы	0,8	0,1	0,0	-0,6	-0,1
Итого пассивов	100	100,0	100,0	0,0	0,0

Группировка активов (А)		Годы			Группировка пассивов (П)		Годы
		2005	2006	2007			2005	2006	2007
A1	Наиболее ликвидные активы, тыс. руб.	629	17	153	П1	Наиболее срочные обязательства, тыс. руб.	34	10	92
A2	Быстрореализуемые активы, тыс. руб.	77282	45203	22508	П2	Краткосрочные обязательства, тыс. руб.	65858	53268	47695
A3	Медленнореализуемые активы, тыс. руб.	20434	35445	27353	ПЗ	Долгосрочные обязательства, тыс. руб.	85799	34153	0
A4	Труднореализуемые активы, тыс. руб.	53856	17255	18105	П4	Собственный капитал, тыс. руб.	153	10489	20332

Показатель	Оптимальное значение	Годы			Отклонение, (+,-)
		2005	2006	2007	2006 г. к 2005 г.	2007 г. к 2006 г.
1 .Коэффициент автономии (финансовой независимости) СК/А	>0,5	0,12	0,11	0,3	-0,01	0,19
2. Коэффициент финансовой устойчивости: (СК+ДП)/А	>0,7	0,32	0,45	0,3	0,13	-0,15
3. Коэффициент финансовой зависимости: ЗК/А	<0,5	0,76	0,89	0,7	0,13	-0,19
4. Коэффициент финансирования: СК/ЗК	>1	0,24	0,12	0,43	-0,12	0,31

Показатель	Годы			Отклонение, (+,-)
	2005	2006	2007	2006 г. к 2005 г.	2007 г. к 2006 г.
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб.	293590	224094	182903	-69496	-41191
Среднегодовые остатки оборотных активов, тыс. руб.	98345	71791	33949	-26554	-37842
Коэффициент оборачиваемости, оборотов	2,99	3,12	5,39	0,13469	2,27
Длительность одного оборота, дней	120,591	115,32	66,8	-5,2706	-48,52
Коэффициент закрепления оборотных средств (п.2:п.1)	0,335	0,32	0,19	-0,015	-0,13
Сумма высвобождения (-), привлечения (+) оборотных активов в результате изменения оборачиваемости	-	-2369	1153	-	3522

Показатели	Годы			Темп роста, (%)
	2005	2006	2007	2006 г. к 2005 г.	2007 г. к 2006 г.
Чистая прибыль, тыс.руб.	13328	12342	9724	92,6	78,8
Прибыль от реализации товаров, тыс.руб.	12954	13906	11934	107,3	85,8
Валовая прибыль, тыс.руб.	61200	40001	33541	65,4	83,9
Выручка от реализации товаров, тыс.руб.	293590	118592	131886	40,4	111,2
Средняя величина совокупных активов, тыс.руб.	152201	97920	68119	64,3	69,6
Средняя величина оборотных активов, тыс.руб.	45220	71783	33941	158,7	47,3
Краткосрочные текущие обязательства, тыс.руб.	66249	50048	44489	75,5	88,9
Собственный капитал, тыс.руб.	153	10489	20332	-	193,8
Рентабельность совокупных активов, %	8,8	0,1	0,1	1,4	113,5
Рентабельность текущих активов, %	29,5	0,2	0,3	0,6	166,9
Рентабельность инвестиций, %	10,6	0,1	0,1	1,0	113,5
Рентабельность по прибыли от продаж, %	4,4	0,1	0,1	2,7	76,9
Рентабельность по чистой прибыли, %	4,5	0,1	0,1	2,3	71,2
Рентабельность по валовой прибыли, %	20,8	0,3	0,3	1,6	75,4

Показатель	Годы			Отклонение, (+,-)
	2005	2006	2007	2006 г. к 2005 г.	2007 г. к 2006 г.
Выручка от продажи товаров, продукции, работ, услуг, тыс. руб.	293590	224094	182903	-69496	-41191
Себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг (включая коммерческие и управленческие расходы), тыс. руб.	232390	184093	149362	-48297	-34731
Прибыль (убыток) от продаж, тыс. руб.	13141	40001	33541	26860	-6460
Рентабельность объема продаж, %	4,48	17,85	18,34	13,3741	0,48804

Показатель	Годы			Отклонение, (+,-)
	2005	2006	2007	2006 г. к 2005 г.	2007 г. к 2006 г.
Выручка от продаж товаров, тыс. руб.	293590	224094	182903	-69496	-41191
Себестоимость товаров, тыс.руб.	232390	184093	149362	-48297	-34731               содержание   ..  681  682  683   ..